Back to the topics list

financial statement

Pag-unawa sa mga Financial Statement

Ang mga pahayag sa pananalapi ay mga mahahalagang dokumento na nagbibigay ng detalyadong impormasyon tungkol sa kalusugan ng pananalapi at pagganap ng isang kumpanya. Ang mga ito ay kapaki-pakinabang para sa isang malawak na hanay ng mga stakeholder, kabilang ang mga mamumuhunan, nagpapautang, at pamamahala, habang gumagawa sila ng matalinong mga desisyon tungkol sa kumpanya. Ang tatlong pangunahing financial statement ay ang Balance Sheet, Income Statement, at Cash Flow Statement.

Balanse Sheet

Ang Balance Sheet , na kilala rin bilang Statement of Financial Position, ay nagpapakita ng katayuan sa pananalapi ng kumpanya sa isang partikular na punto ng oras. Ito ay nakabalangkas sa paligid ng pangunahing equation:

Ipinapakita ng equation na ito na binabayaran ng isang kumpanya ang lahat ng pagmamay-ari nito (assets) sa pamamagitan ng paghiram ng pera (liabilities) o pagkuha nito mula sa mga investor (equity).

Ang mga asset ay mga mapagkukunang pag-aari ng isang kumpanya na inaasahang magbubunga ng mga benepisyong pang-ekonomiya. Ang mga asset ay inuri bilang alinman sa kasalukuyan (inaasahang mako-convert sa cash sa loob ng isang taon) o hindi kasalukuyang (mga benepisyong lampas sa isang taon).

Ang mga pananagutan ay kumakatawan sa kung ano ang utang ng isang kumpanya sa iba. Katulad ng mga asset, ang mga pananagutan ay nahahati sa mga kasalukuyang pananagutan (dapat bayaran sa loob ng isang taon) at mga hindi kasalukuyang pananagutan (na dapat bayaran pagkatapos ng isang taon).

Ang Equity , na kilala rin bilang equity ng mga shareholder, ay kumakatawan sa mga claim ng mga may-ari pagkatapos mabayaran ang lahat ng mga pananagutan. Kabilang dito ang mga halagang ipinuhunan ng mga shareholder at napanatili na kita na hindi pa naipamahagi bilang mga dibidendo.

Pahayag ng Kita

Ang Income Statement , o Profit and Loss Statement, ay naglalarawan ng pagganap sa pananalapi ng kumpanya sa loob ng isang partikular na panahon, karaniwang isang fiscal quarter o taon. Ito ay nagdedetalye kung paano ang mga kita (ang perang kinita ng kumpanya mula sa mga operasyon nito) ay ginawang netong kita (ang resulta pagkatapos na ibawas ang lahat ng gastos, buwis, at gastos). Ang pangunahing pormula para sa Pahayag ng Kita ay:

Ang mga kita ay ang kita na natanggap mula sa mga normal na operasyon ng negosyo at iba pang pinagmumulan ng kita. Kasama sa mga gastos ang mga gastos sa paggawa ng negosyo tulad ng cost of goods sold (COGS), selling, general and administrative expenses (SG&A), at depreciation.

Sa pamamagitan ng pagsusuri sa Income Statement, mauunawaan ng mga stakeholder kung gaano kahusay ang pagpapatakbo ng isang kumpanya at pagkakuha ng kita mula sa mga operasyon nito.

Pahayag ng Cash Flow

Ang Cash Flow Statement ay nagbibigay ng pangkalahatang-ideya ng cash inflow at outflow mula sa mga operasyon ng kumpanya, mga aktibidad sa pamumuhunan, at mga aktibidad sa pagpopondo sa loob ng isang panahon. Tinutulungan nito ang mga stakeholder na maunawaan kung paano tumatakbo ang mga operasyon ng kumpanya, saan nanggagaling ang pera nito, at kung paano ito ginagastos. Mahalaga ang Cash Flow Statement para sa pagtatasa ng liquidity at financial flexibility ng kumpanya.

Ang pahayag ay nahahati sa tatlong bahagi:

• Mga Aktibidad sa Pagpapatakbo: Ang seksyong ito ay nagdedetalye ng mga cash flow mula sa mga pangunahing aktibidad ng negosyo, tulad ng mga resibo mula sa mga benta ng mga kalakal at serbisyo at mga pagbabayad sa mga supplier at empleyado.
• Mga Aktibidad sa Pamumuhunan: Ang seksyong ito ay nag-uulat ng daloy ng salapi mula sa pagbili at pagbebenta ng mga asset tulad ng ari-arian at kagamitan at mga pamumuhunan na hindi nauugnay sa mga pangunahing operasyon ng negosyo.
• Mga Aktibidad sa Pananalapi: Ipinapakita nito ang daloy ng salapi na may kaugnayan sa paghiram, pagbabayad ng utang, pag-isyu ng stock, at pagbabayad ng mga dibidendo.

Pagbibigay-kahulugan sa mga Pahayag ng Pinansyal

Ang pag-unawa sa mga ugnayan sa pagitan ng tatlong financial statement ay napakahalaga. Halimbawa, ang netong kita mula sa Income Statement ay nakakaapekto sa Equity section ng Balance Sheet at isa ring bahagi ng Cash Flow mula sa Operating Activities sa Cash Flow Statement. Ang pagbabago sa mga asset o pananagutan sa Balance Sheet ay makakaapekto sa Cash Flow Statement, partikular sa seksyong Mga Operating Activities.

Ang pagsusuri sa mga pahayag na ito ay nagbibigay ng pananaw sa pagganap ng kumpanya at kalusugan sa pananalapi. Ang mga ratio na nakuha mula sa mga pahayag na ito, tulad ng Debt-to-Equity Ratio , Current Ratio , Return on Equity , at Gross Margin , ay maaaring makatulong sa pagsusuri sa solvency, liquidity, kahusayan, at kakayahang kumita ng kumpanya. Ang mga ratios na ito ay kinakalkula tulad ng sumusunod:

• Ratio ng Debt-to-Equity : \(Debt-to-Equity = \frac{Total\ Liabilities}{Shareholders'\ Equity}\) . Sinusukat ng ratio na ito ang pinansiyal na leverage ng kumpanya at ipinapahiwatig ang proporsyon ng utang at equity na ginamit upang tustusan ang mga ari-arian ng kumpanya.
• Kasalukuyang Ratio : \(Current\ Ratio = \frac{Current\ Assets}{Current\ Liabilities}\) . Tinatasa nito ang kakayahan ng isang kumpanya na bayaran ang mga panandaliang obligasyon nito gamit ang mga panandaliang asset nito.
• Return on Equity (ROE) : \(ROE = \frac{Net\ Income}{Shareholders'\ Equity}\) . Ang ratio na ito ay nagpapahiwatig kung gaano kahusay ginagamit ng isang kumpanya ang equity ng mga shareholder nito upang makabuo ng tubo.
• Kabuuang Margin : \(Gross\ Margin = \frac{(Revenues - Cost\ of\ Goods\ Sold)}{Revenues}\) . Sinasalamin nito ang porsyento ng kita na lumampas sa halaga ng mga kalakal na ibinebenta, na maaaring magamit upang magbayad para sa iba pang mga gastos o serbisyo.

Mga Halimbawa ng Financial Statement Analysis

Isaalang-alang ang isang hypothetical na kumpanya, ang ABC Corp, na nag-ulat ng mga sumusunod na bilang para sa taon ng pananalapi:

• Mga Kasalukuyang Asset : $150,000
• Kasalukuyang Pananagutan : $100,000
• Kabuuang Pananagutan : $200,000
• Equity ng Mga Shareholder : $300,000
• Mga Kita : $500,000
• Halaga ng Nabentang Mga Produkto : $300,000
• Netong Kita : $120,000

Gamit ang mga figure na ito, maaari nating kalkulahin ang mga sumusunod na ratios:

• Ratio ng Utang-sa-Equity : \(\frac{200,000}{300,000}\) = 0.67. Ito ay nagpapahiwatig na para sa bawat dolyar ng equity, ang ABC Corp ay may 67 cents ng utang.
• Kasalukuyang Ratio : \(\frac{150,000}{100,000}\) = 1.5. Maaaring sakupin ng ABC Corp ang mga kasalukuyang pananagutan nito ng 1.5 beses sa mga kasalukuyang asset nito, na nagpapahiwatig ng magandang panandaliang kalusugan sa pananalapi.
• Return on Equity : \(\frac{120,000}{300,000}\) = 0.4 o 40%. Ang mataas na ROE na ito ay nagpapahiwatig na ang ABC Corp ay mahusay na gumagamit ng equity nito upang makabuo ng mga kita.
• Gross Margin : \(\frac{(500,000 - 300,000)}{500,000}\) = 0.4 o 40%. Nangangahulugan ito na 40% ng kita ang natitira pagkatapos masakop ang halaga ng mga kalakal na naibenta.

Sa pamamagitan ng pagsusuri ng mga financial statement at pagkalkula ng ratio, masusukat ng mga stakeholder ang kalusugan at performance ng isang kumpanya sa pananalapi. Ang pag-unawa na ito ay mahalaga para sa paggawa ng matalinong mga desisyon tungkol sa pamumuhunan, pagpapautang, at mga kasanayan sa pamamahala.